X86芯片国产化、人工智能算力需求、存储低端转向中高端、云服务持续推进四因素驱动公司业绩爆发。我们分别测算四因素影响，并在业绩测算中，根据各因素确定性，考虑X86芯片国产化、谨慎考虑存储升级、云服务拓展影响、暂不考虑AI算力需求对业绩影响。保守考虑下4年后影响利润约20亿元。